Αρνητικά πρόσημα στο χρηματιστήριο-Τι δείχνουν θεμελιώδη και τεχνική ανάλυση για TITC, ΟΤΕ, ΛΑΒΙ, ΑΛΜΥ, και ΚΛΜ

χρηματιστήριο

Τρίτη μέρα απωλειών στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 1.218,07 μονάδες με πτώση 0,75%. Η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 80,9 εκατ. ευρώ, με την αξία των πακέτων να ανέρχεται στα 4,05 εκατ. ευρώ, ενώ από τις μετοχές που πραγματοποίησαν σήμερα πράξη, 51 έκλεισαν ανοδικά, 51 πτωτικά, και 59 παρέμειναν αμετάβλητες.

Πτωτικές τάσεις επικράτησαν σήμερα στο ελληνικό χρηματιστήριο, με το αγοραστικό ενδιαφέρον να παραμένει περιορισμένο, συνεχίζοντας να εστιάζεται σε επιλεγμένες μετοχές κυρίως της μεσαίας και μικρής κεφαλαιοποίησης, χωρίς μέχρι στιγμής να υπάρχει διάθεση αθρόων ρευστοποιήσεων οι οποίες θα οδηγήσουν σε χαμηλότερα επίπεδα τον Γενικό Δείκτη. Εντολές αγοράς δόθηκαν και σήμερα κατά την δημοπρασία, με αποτέλεσμα ορισμένες μετοχές να αλλάξουν από αρνητικό σε θετικό το πρόσημο τους.

Μεγαλύτερη άνοδος

μετοχές

Μεγαλύτερη πτώση

μετοχές

Πακέτα συνεδρίασης

μετοχές

Ο Γενικός Δείκτης παρά τα αρχικά του κέρδη, όπου και σημείωσε ενδοσυνεδριακό υψηλό στις 1.230,76 μονάδες, κινήθηκε στο μεγαλύτερο μέρος της συνεδρίασης σε αρνητικό έδαφος, με τις απώλειες να διευρύνονται στο δεύτερο μισό αυτής, πραγματοποιώντας ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 1.213,38 μονάδες. Η σχέση ανοδικών/καθοδικών μετοχών διαμορφώθηκε στο τέλος στο 1 προς 1.

Υψηλό 52 εβδομάδων

μετοχές

Εταιρικά ομόλογα

ομόλογα ομόλογα

Χρηματιστηριακές ανακοινώσεις

US debt interest bill rockets past a cool $1tn a year. It’s 4% of annual US GDP. It has doubled in 19 months. It is equivalent to 16.3% of the entire Federal budget for fiscal year 2022. Holger Zschaepitz @Schuldensuehner

χρηματιστήριο

Στα διεθνή χρηματιστήρια, στο ημερήσιο διάγραμμα οι δείκτες Dow Jones, S&P 500, και Nasdaq διαπραγματεύονται με σήμα strong buy. Στην Ευρώπη, οι δείκτες DAX 40 και CaC 40 διαπραγματεύονται επίσης με σήμα strong buy, και ο δείκτης FTSE 100 με σήμα neutral, όπως διακρίνουμε στον παρακάτω πίνακα.

χρηματιστήριο

Τρίτη μέρα απωλειών για τον Γενικό Δείκτη, διατηρώντας παρόλα αυτά το σήμα αγοράς, με τον όγκο να διαμορφώνεται στο τέλος ελαφρώς χαμηλότερα του μέσου όρου των τριάντα ημερών. Η αντίσταση βρίσκεται στις 1.243 μονάδες, και η στήριξη στις 1.166 μονάδες, με τον όγκο να διαμορφώνεται στα 18,26 εκατ. τεμάχια, έναντι 19,37 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.

χρηματιστήριο

Πιέσεις δέχθηκε σήμερα ο δείκτης της μεγάλης κεφαλαιοποίησης στο χρηματιστήριο, παραμένοντας με σήμα αγοράς, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 3.066 μονάδες, και την στήριξη στις 2.906 μονάδες.

χρηματιστήριο

Απώλειες σήμερα για τον δείκτη της μεσαίας κεφαλαιοποίησης στο χρηματιστήριο, με το σήμα αγοράς να διατηρείται, και με την αντίσταση να βρίσκεται στις 2.069 μονάδες, και την στήριξη στις 1.947 μονάδες.

χρηματιστήριο

Τρίτη μέρα απωλειών για τον τραπεζικό δείκτη στο χρηματιστήριο, ο οποίος διατηρεί το σήμα αγοράς, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 1.018 μονάδες και την στήριξη στις 939,0 μονάδες. Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 13,59 εκατ. τεμάχια, έναντι 14,01 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.

χρηματιστήριο

Η μετοχή της Titan Cement TITC έκλεισε στα 19,04 ευρώ με άνοδο 1,28%, διατηρώντας την βραχυπρόθεσμη ανοδική της τάση, με το σήμα αγοράς να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 19,44 ευρώ, και η στήριξη στα 18,04 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να σημειώνουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 43,5 χιλ. τεμάχια.

Η μετοχή έκλεισε για δεύτερη διαδοχική συνεδρίαση πάνω από το όριο της υπεραγορασμένης ζώνης, πραγματοποιώντας υψηλό όγκο, με τις πιθανότητες να είναι υπέρ συνέχισης της κίνησης προς υψηλότερα επίπεδα.

TITC

Εξαιρετικά αποτελέσματα εννεαμήνου για την εταιρεία, η οποία αύξησε 13,9% τις πωλήσεις της, πέτυχε αύξηση EBITDA 71,5%, και υπερδιπλασιασμό καθαρών κερδών (121,8%), με την μετοχή να συνεχίζει να είναι για αδικαιολόγητο λόγο υποτιμημένη.

Απόδοση μηνός +20,66%

Απόδοση 3μηνου +0,21%

Απόδοση 6μηνου +57,88%

Απόδοση από 1/1 +57,38%

Απόδοση 52 εβδομάδων +59,20%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 19,44 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 11,66 ευρώ

Ιδία Κεφάλαια: 1,51 δισ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης εννεαμήνου 2023)

BV 20,33

P/BV 0,94

P/Ettm 6,35

Καθαρή Αξία 27,90

EV/EBITDA* 4,40 (σε 12μηνη βάση)

Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 1,54 (σε 12μηνη βάση)

Ελεύθερες ταμειακές ροές: 126,32 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του α΄ εξαμήνου του 2023, από -85,04 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2022.

Ξένα/Ιδία 1,01

ROE +13,03%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 50,64%

Συντελεστής Μόχλευσης* 33,54%

FCF Yield* 8,47%

Κεφαλαιοποίηση: 1,49 δισ. ευρώ

Η μετοχή του ΟΤΕ ΟΤΕ έκλεισε στα 12,90 ευρώ με πτώση 5,22%, ως αποτέλεσμα των όχι και τόσο καλών οικονομικών αποτελεσμάτων εννεαμήνου, ολοκληρώνοντας στο ενδοσυνεδριακό χαμηλό, με το σήμα αγοράς να ακυρώνεται. Η αντίσταση βρίσκεται στα 13,96 ευρώ, και η στήριξη στα 12,90 ευρώ, με τις εκροές στην μετοχή να πραγματοποιούν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 365,0 χιλ. τεμάχια.

Η μετοχή έκλεισε σήμερα κάτω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (13,55 ευρώ), πραγματοποιώντας υψηλό όγκο, όπου μετά και τα οικονομικά αποτελέσματα εννεαμήνου αυξάνει τις πιθανότητες κίνησης προς χαμηλότερα επίπεδα.

ΟΤΕ

Δεν ικανοποίησαν τα αποτελέσματα εννεαμήνου της εταιρείας, καθώς τόσο ο κύκλος εργασιών όσο και τα EBITDA σημείωσαν πτώση, με τα καθαρά κέρδη να παρουσιάζουν οριακή αύξηση.

Απόδοση μηνός +0,08%

Απόδοση 3μηνου -9,15%

Απόδοση 6μηνου -3,52%

Απόδοση από 1/1 -11,58%

Απόδοση 52 εβδομάδων -19,12%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 16,05 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 12,57 ευρώ

Ιδία Κεφάλαια: 1,86 δισ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης εννεαμήνου 2023)

BV 4,46

P/BV 2,89

P/Ettm 14,01

Καθαρή Αξία 14,22

EV/EBITDA* 4,28 (σε 12μηνη βάση)

Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 0,47 (σε 12μηνη βάση)

Ελεύθερες ταμειακές ροές: 427,24 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του α΄ εξαμήνου του 2023, από 501,6 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2022.

Ξένα/Ιδία 1,86

ROE +21,29%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 42,15%

Συντελεστής Μόχλευσης* 26,38%

FCF Yield* 7,77%

Κεφαλαιοποίηση: 5,5 δισ. ευρώ

Η μετοχή της Lavipharm ΛΑΒΙ έκλεισε στα 0,682 ευρώ με πτώση 3,13%, ολοκληρώνοντας για ακόμη μία συνεδρίαση πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (0,655 ευρώ), με το σήμα αγοράς να διατηρείται. Η αντίσταση βρίσκεται στα 0,725 ευρώ, και η στήριξη στα 0,655 ευρώ, με τις εκροές στην μετοχή να καταγράφουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 170,0 χιλ. τεμάχια.

Η μετοχή παρουσιάζει σημάδια συσσώρευσης κοντά στην περιοχή των 0,70 ευρώ, προκειμένου βραχυπρόθεσμα να κινηθεί προς υψηλότερα επίπεδα.

ΛΑΒΙ

Αύξηση καθαρών πωλήσεων και EBITDA πέτυχε η εταιρεία στο εννεάμηνο, με τα καθαρά κέρδη όμως να καταγράφουν πτώση 25%, λόγω της αύξησης των αποσβέσεων αλλά και των χρηματοοικονομικών εξόδων από την άνοδο των επιτοκίων..

Απόδοση μηνός +14,81%

Απόδοση 3μηνου -4,21%

Απόδοση 6μηνου +62%

Απόδοση από 1/1 +77,60%

Απόδοση 52 εβδομάδων +58,83%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 0,78 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 0,342 ευρώ

Ιδία Κεφάλαια: 42,49 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2023)

BV 0,25

P/BV 2,69

P/Ettm αρνητικό

Καθαρή Αξία 0,81

EV/EBITDA* 17,14 (σε 12μηνη βάση)

Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 2,68 (σε 12μηνη βάση)

Ελεύθερες ταμειακές ροές: 313.000 ευρώ την οικονομική χρήση του α΄ εξαμήνου του 2023, από 1,94 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2022.

Ξένα/Ιδία 1,77

ROE +5,22%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 41,13%

Συντελεστής Μόχλευσης* 33,28%

FCF Yield* 0,27%

Κεφαλαιοποίηση: 114,5 εκατ. ευρώ

Η μετοχή της Alumil ΑΛΜΥ έκλεισε στα 2,69 ευρώ με άνοδο 4,67%, συνεχίζοντας την προσπάθεια κίνησης προς υψηλότερα επίπεδα, με το σήμα αγοράς να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 2,83 ευρώ, και η στήριξη στα 2,46 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να σημειώνουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 31,5 χιλ. τεμάχια.

Σε κρίσιμα διαγραμματικά επίπεδα συνεχίζει να βρίσκεται η μετοχή, καθώς παραμένει πολύ κοντά στην δημιουργία «σταυρού του θανάτου», δηλαδή την πτωτική διάσπαση του ΚΜΟ200 ημερών (2,622 ευρώ) από τον εκθετικό ΚΜΟ200 ημερών (2,627 ευρώ), κάτι που εάν πραγματοποιηθεί θα σηματοδοτήσει χαμηλότερα επίπεδα σε μεσοπρόθεσμο ορίζοντα.

ΑΛΜΥ

Απόδοση μηνός +20,63%

Απόδοση 3μηνου -33,74%

Απόδοση 6μηνου +26,29%

Απόδοση από 1/1 +36,55%

Απόδοση 52 εβδομάδων +32,51%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 4,26 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 1,954 ευρώ

Ιδία Κεφάλαια: 66,0 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2023)

BV 2,04

P/BV 1,32

P/Ettm 18,98

Καθαρή Αξία 6,83

EV/EBITDA* 6,51 (σε 12μηνη βάση)

Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 3,95 (σε 12μηνη βάση)

Ελεύθερες ταμειακές ροές: 1,39 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του α΄ εξαμήνου του 2023, από -5,6 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2022.

Ξένα/Ιδία 4,24

ROE +2,26%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 18,09%

Συντελεστής Μόχλευσης* 67,01%

FCF Yield* 1,60%

Κεφαλαιοποίηση: 87,19 εκατ. ευρώ

Η μετοχή της Κλουκίνας-Λάππας ΚΛΜ έκλεισε στα 1,055 ευρώ αμετάβλητη, διατηρώντας την βραχυπρόθεσμη ανοδική της τάση, με το σήμα αγοράς να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 1,15 ευρώ, και η στήριξη στα 1,02 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να πραγματοποιούν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 22,75 χιλ. τεμάχια.

Αυξημένος σήμερα ο όγκος, με την μετοχή να έχει σταθεροποιηθεί στις τελευταίες συνεδριάσεις πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (1,04 ευρώ), αυξάνοντας τις πιθανότητες για υψηλότερα επίπεδα.

ΚΛΜ

Απόδοση μηνός +2,93%

Απόδοση 3μηνου +6,78%

Απόδοση 6μηνου +8,32%

Απόδοση από 1/1 +106,05%

Απόδοση 52 εβδομάδων +108,50%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 1,265 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 0,456 ευρώ

Ιδία Κεφάλαια: 49,54 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2023)

BV 1,23

P/BV 0,86

P/Ettm αρνητικό

Καθαρή Αξία 1,33

EV/EBITDA* 23,97 (σε 12μηνη βάση)

Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 4,89 (σε 12μηνη βάση)

Ελεύθερες ταμειακές ροές: 1,15 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του α΄ εξαμήνου του 2023, από 470.036 ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2022.

Ξένα/Ιδία 0,69

ROE –1,63%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 59,51%

Συντελεστής Μόχλευσης* 18%

FCF Yield* 2,72%

Κεφαλαιοποίηση: 42,43 εκατ. ευρώ

*Δείκτης Φερεγγυότητας είναι η ικανότητα μιας εταιρείας να μπορεί να ανταπεξέλθει στις οικονομικές της υποχρεώσεις, κυρίως σε μακροχρόνιο ορίζοντα. Όσο μεγαλύτερος ο εν λόγω δείκτης, τόσο περισσότερο μπορεί να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις της η εταιρεία.

*EV/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης χρησιμοποιείται για τον προσδιορισμό της αξίας μιας εταιρείας με βάση τα EBITDA (κέρδη προ φόρων, τόκων, και αποσβέσεων). Όσο υψηλότερος είναι ο αριθμοδείκτης EV/EBITDA τόσο υπερτιμημένη μπορεί να θεωρηθεί μια εταιρεία, ενώ όσο χαμηλότερος τόσο υποτιμημένη (κάτω του 8x).

*Καθαρός Δανεισμός/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης δείχνει πόσα χρόνια θα χρειαζόταν μια εταιρεία να αποπληρώσει το χρέος της εάν το καθαρό χρέος και το EBITDA διατηρούνταν σταθερά. Επίσης, λαμβάνει υπόψιν την ικανότητα μιας εταιρείας να μειώσει το χρέος της, Ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, συνήθως όταν είναι υψηλότερος του 4 αποτελεί προειδοποίηση, κι αυτό διότι μια εταιρεία είναι λιγότερο πιθανό να είναι σε θέση να διαχειριστεί το χρέος της, και συνεπώς λιγότερο πιθανό να αναλάβει επιπλέον χρέος που απαιτείται για την ανάπτυξη της.

*Συντελεστής Μόχλευσης: Καθαρός Δανεισμός (συμπεριλαμβανομένου των μισθώσεων)/Συνολικά Απασχολούμενα Κεφάλαια (Καθαρός Δανεισμός + Ιδία Κεφάλαια).

*FCF Yield: Όσο χαμηλότερος είναι ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, τόσο λιγότερο ελκυστική είναι η μετοχή μιας εταιρείας, διότι οι επενδυτές βάζουν χρήματα στην εταιρεία αλλά δεν λαμβάνουν πολύ καλή απόδοση ως αντάλλαγμα. Αντίθετα, όσο υψηλότερος είναι ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, τόσο πιο ελκυστική είναι η μετοχή μιας εταιρείας, καθώς αυτή δημιουργεί αρκετά μετρητά ώστε να ικανοποιήσει εύκολα το χρέος της, όπως κι άλλες υποχρεώσεις της, συμπεριλαμβανομένου και την πληρωμή μερισμάτων.

Πτωτικά κινήθηκε η συντριπτική πλειοψηφία των αποδόσεων των ελληνικών κρατικών ομολόγων, με αυτή του πενταετούς να διαμορφώνεται στο 3,352% με πτώση 1,92%, και του δεκαετούς στο 3,856% με πτώση 1,13%.

ομόλογα

Θεόδωρος Σεμερτζίδης, CEFA

Τα παραπάνω εκφράζουν προσωπικές απόψεις, και σε καμία περίπτωση δεν αποτελούν προτροπή για αγορά, πώληση ή διακράτηση οποιασδήποτε κινητής αξίας.

Ακολουθήστε το στο Google News και μάθετε πρώτοι όλες τις ειδήσεις
Δείτε όλες τις τελευταίες Ειδήσεις από την Ελλάδα και τον Κόσμο, στο