Με θετικό πρόσημο ολοκληρώθηκε και η τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας στο χρηματιστήριο, με τον Γενικό Δείκτη να κλείνει στις 1.918,09 μονάδες με άνοδο 0,15%, πραγματοποιώντας εβδομαδιαία κέρδη 2,19%. Η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 179,2 εκατ. ευρώ, με την αξία των πακέτων να ανέρχεται στα 19,60 εκατ. ευρώ, ενώ από τις μετοχές που πραγματοποίησαν σήμερα πράξη, 53 έκλεισαν ανοδικά, 58 πτωτικά, και 41 παρέμειναν αμετάβλητες.
Αρνητικά πρόσημο επικράτησαν σήμερα στο χρηματιστήριο, με το αγοραστικό ενδιαφέρον να αυξάνεται τις τελευταίες ώρες της διαπραγμάτευσης και να επικεντρώνεται κυρίως σε επιλεγμένες μετοχές της μικρής κεφαλαιοποίησης, με τον συνολικό όγκο να διαμορφώνεται σε χαμηλότερα επίπεδα έναντι των προηγούμενων δύο συνεδριάσεων.
Μεγαλύτερη άνοδος
Μεγαλύτερη πτώση
Πακέτα
Ο Γενικός Δείκτης στο χρηματιστήριο κινήθηκε στο μεγαλύτερο μέρος της συνεδρίασης σε αρνητικό έδαφος, όπου και πραγματοποίησε ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 1.907,12 μονάδες, καταφέρνοντας το τελευταίο δίωρο να διαγράψει τις απώλειες του και να κλείσει τελικά με θετικό πρόσημο, με την σχέση ανοδικών/καθοδικών μετοχών να διαμορφώνεται στο 1 προς 1,1.
Στο 84% αυξήθηκε το ποσοστό των μετοχών του FTSE25 που έκλεισαν με σήμα αγοράς έναντι 76% την προηγούμενη εβδομάδα, με τις μετοχές των συστημικών τραπεζών να κλείνουν με σήμα αγοράς. Οι μετοχές των ΟPTIMA, ΑΛΦΑ, ΒΙΟ, ΕΛΧΑ, και ΕΥΡΩΒ, έκλεισαν πάνω από το όριο της υπεραγορασμένης ζώνης.
Υψηλό 52 εβδομάδων
Εταιρικά ομόλογα
Good Morning from Germany, where incoming orders in the manufacturing sector took a step back in May. Overall, orders fell by 1.4% compared to April, and when excluding large, often volatile orders, the drop was even steeper at 3.1%. While this doesn’t completely derail expectations of a gradual economic recovery later this year, it does add to concerns following weak industrial sales data. According to Commerzbank, the outlook for Germany’s rebound remains modest, suggesting the second quarter could still feel sluggish. Holger Zschaepitz @Schuldensuehner
Στα διεθνή χρηματιστήρια, στο ημερήσιο διάγραμμα στο χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης οι δείκτες Dow Jones, S&P 500, και Nasdaq διαπραγματεύονται με σήμα strong buy. Στην Ευρώπη, οι δείκτες DAX 40 και FTSE 100 διαπραγματεύονται με σήμα strong buy, και ο δείκτης CAC 40 με σήμα neutral, όπως διακρίνουμε στον παρακάτω πίνακα. Το χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης θα παραμείνει κλειστό λόγω αργίας.
Δεύτερη διαδοχική εβδομάδα κερδών για τον Γενικό Δείκτη στο χρηματιστήριο, με το σήμα αγοράς να διατηρείται, και με τον όγκο να διαμορφώνεται υψηλότερα του μέσου όρου των τριών μηνών. Η αντίσταση βρίσκεται στις 2.163 μονάδες και η στήριξη στις 1.886 μονάδες με την επόμενη στις 1.634 μονάδες, με τον εβδομαδιαίο όγκο να ανέρχεται στα 220,9 εκατ. τεμάχια, έναντι 169,8 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου τριών μηνών.
Ο δείκτης της μεγάλης κεφαλαιοποίησης στο χρηματιστήριο πραγματοποίησε εβδομαδιαία κέρδη 2,27%, με το σήμα αγοράς να παραμένει, και με την αντίσταση βρίσκεται στις 5.760 μονάδες και την στήριξη στις 4.257 μονάδες με την επόμενη στις 3.918 μονάδες με την επόμενη στις 3.410 μονάδες.
Ο δείκτης της μεσαίας κεφαλαιοποίησης στο χρηματιστήριο έκλεισε με εβδομαδιαια κέρδη 2,06%, με το σήμα αγοράς να διατηρείται, και με την αντίσταση να βρίσκεται στις 2.909 μονάδες, και την στήριξη στις 2.464 μονάδες με την επόμενη στις 2.059 μονάδες.
Ο τραπεζικός δείκτης στο χρηματιστήριο έκλεισε με εβδομαδιαία κέρδη 2,96%, με το σήμα αγοράς να παραμένει, και με την αντίσταση να βρίσκεται στο 38,2% του Fibonacci (2.180 μονάδες) και την στήριξη στις 1.346 μονάδες. Ο εβδομαδιαίος όγκος διαμορφώθηκε στα 172,3 εκατ. τεμάχια έναντι 123,5 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριών μηνών.
Η μετοχή της Exalco (:ΒΙΟΚΑ) έκλεισε στα 1,77 ευρώ με πτώση 0,28%, συνεχίζοντας να εμφανίζει αδυναμία κίνησης προς υψηλότερα επίπεδα, με το σήμα αγοράς να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 1,78 ευρώ με την επόμενη στα 1,97 ευρώ και η στήριξη στα 1,64 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να σημειώνουν αύξηση. Μ.Ο όγκου τριών μηνών 15,9 χιλ. τεμάχια.
Εμφανής παραμένει η αδυναμία της μετοχής να κινηθεί προς υψηλότερα επίπεδα, με τις εισροές παρόλα αυτά να αυξάνονται, παραμένοντας κάτω από την λογιστική της αξία, και με την προσοχή να εστιάζεται στην διατήρηση του σήματος αγοράς και στην αύξηση του όγκου σε ανοδικά κλεισίματα, προκειμένου να αυξήσει τις πιθανότητες για υψηλότερες τιμές.
Πρόσκληση σε Έκτακτη Γενική Συνέλευση
Απόδοση μηνός –1,67%
Απόδοση 3μηνου +7,60%
Απόδοση 6μηνου –13,66%
Απόδοση από 1/1 -5,60%
Απόδοση 52 εβδομάδων –28,34%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 2,60 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 1,46 ευρώ
Ιδία Κεφάλαια: 48,10 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης 2024)
BV 2,01
P/BV 0,88
P/Ettm 136,15
EV/EBITDAttm* 10,46
EV/Sales* 0,72
Καθαρός Δανεισμός/EBITDAttm* 7,44
Ελεύθερες ταμειακές ροές: –4,5 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του 2024 από –665.095 ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2023.
Ξένα/Ιδία 3,23
ROE +0,63%
ROA +0,15%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 24,55%
Συντελεστής Μόχλευσης* 68,52%
FCF Yield* αρνητικό
Working Capital ratio* 1,94
Κεφαλαιοποίηση: 42,45 εκατ. ευρώ
Η μετοχή της Alumil (:ΑΛΜΥ) έκλεισε στα 4,97 ευρώ με πτώση 0,60%, παραμένοντας σε κατάσταση συσσώρευσης, με το σήμα αγοράς να διατηρείται. Η αντίσταση βρίσκεται στα 5,16 ευρώ και η στήριξη στα 4,66 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να πραγματοποιούν αύξηση. Μ.Ο όγκου τριών μηνών 7,48 χιλ. τεμάχια.
Η μετοχή παραμένει σε κατάσταση συσσώρευσης, με την προσοχή να εστιάζεται στην διατήρηση του σήματος αγοράς και στην επόμενη συνεδρίαση (φίλτρο τρία), καθώς και στην αύξηση του όγκου σε ανοδικά κλεισίματα, προκειμένου να αυξήσει τις πιθανότητες να εξέλθει ανοδικά από αυτήν.
Απόδοση μηνός –5,15%
Απόδοση 3μηνου -0,60%
Απόδοση 6μηνου +10,69%
Απόδοση από 1/1 +9,11%
Απόδοση 52 εβδομάδων +86,84%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 5,44 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 2,63 ευρώ
Ιδία Κεφάλαια: 122,41 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης 2024)
BV 3,78
P/BV 1,32
P/Ettm 10,93
EV/EBITDAttm* 5,91
EV/Sales* 0,65
Καθαρός Δανεισμός/EBITDAttm* 2,71
Ελεύθερες ταμειακές ροές: 2,52 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του 2024 από 6,97 εκατ, ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2023.
Ξένα/Ιδία 2,59
ROE +12,04%
ROA +3,02%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 26,05%
Συντελεστής Μόχλευσης* 52,74%
FCF Yield* 1,57%
Working Capital ratio* 1,67
Κεφαλαιοποίηση: 161,09 εκατ. ευρώ
Η μετοχή της Elin (:ΕΛΙΝ) έκλεισε στα 2,49 ευρώ με άνοδο 3,32%, διατηρώντας την βραχυπρόθεσμη ανοδική της τάση, καθώς και το σήμα αγοράς. Η αντίσταση βρίσκεται στα 2,49 ευρώ με την επόμενη στα 2,69 ευρώ και η στήριξη στα 2,35 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να καταγράφουν αύξηση. Μ.Ο όγκου τριών μηνών 38,7 χιλ. τεμάχια.
Αυξημένος και σήμερα ο όγκος για την μετοχή, η οποία έκλεισε πάνω από το όριο της υπεραγορασμένης ζώνης, παραμένοντας αισθητά κάτω από την λογιστική της αξία και με μονοψήφιο P/E.
Η βραχυπρόθεσμη τάση παραμένει ανοδική, με την προσοχή να εστιάζεται τόσο στην διατήρηση του σήματος αγοράς, όσο και στην αύξηση του όγκου σε ανοδικά κλεισίματα, προκειμένου να διατηρήσει αυξημένες τις πιθανότητες για ακόμη υψηλότερα επίπεδα.
Απόδοση μηνός +14,75%
Απόδοση 3μηνου +19,71%
Απόδοση 6μηνου +5,96%
Απόδοση από 1/1 +6,87%
Απόδοση 52 εβδομάδων +5,96%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 2,50 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 1,90 ευρώ
Ιδία Κεφάλαια: 83,9 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης 2024)
BV 3,54
P/BV 0,70
P/Ettm 6,0
EV/EBITDAttm* 5,09
EV/Sales* 0,07
Καθαρός Δανεισμός/EBITDAttm* 3,55
Ελεύθερες ταμειακές ροές: –28,23 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του 2024 από 45,33 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2023.
Ξένα/Ιδία 2,72
ROE +11,74%
ROA +3,16%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 27,89%
Συντελεστής Μόχλευσης* 61,75%
FCF Yield* αρνητικό
Working Capital ratio* 1,35
Κεφαλαιοποίηση: 59,33 εκατ. ευρώ
Η μετοχή της Aegean (:ΑΡΑΙΓ) έκλεισε στα 12,48 ευρώ με άνοδο 1,13%, καταβάλλοντας νέα προσπάθεια κίνησης προς υψηλότερα επίπεδα, με το σήμα αγοράς να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 12,76 ευρώ και η στήριξη στα 12,04 ευρώ με την επόμενη στα 11,20 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να σημειώνουν αύξηση. Μ.Ο όγκου τριών μηνών 120,0 χιλ. τεμάχια.
Η μετοχή κατέβαλε σήμερα νέα προσπάθεια να κινηθεί προς υψηλότερα επίπεδα, παραμένοντας με μονοψήφιο P/E, με την προσοχή να εστιάζεται κυρίως στην αύξηση του όγκου σε ανοδικά κλεισίματα, προκειμένου να αυξήσει τις πιθανότητες για υψηλότερες τιμές.
Απόδοση μηνός –4,88%
Απόδοση 3μηνου +13,87%
Απόδοση 6μηνου +20,35%
Απόδοση από 1/1 +23,32%
Απόδοση 52 εβδομάδων +4,87%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 13,14 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 9,07 ευρώ
Ιδία Κεφάλαια: 499,35 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης 2024)
BV 5,59
P/BV 2,23
P/Ettm 8,62
EV/EBITDAttm* 4,86
EV/Sales* 1,11
Καθαρός Δανεισμός/EBITDAttm* 2,11
Ελεύθερες ταμειακές ροές: 357,49 εκατ. ευρώ την οικονομική χρήση του 2024 από 341,99 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2023.
Ξένα/Ιδία 4,76
ROE +26,02%
ROA +4,52%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 21,72%
Συντελεστής Μόχλευσης* 63,15%
FCF Yield* 31,77%
Working Capital ratio* 1,15
Κεφαλαιοποίηση: 1,12 δισ. ευρώ
Η μετοχή της Titan Cement (:TITC) έκλεισε στα 37,60 ευρώ με πτώση 0,13%, δείχνοντας να σταθεροποιείται στα τρέχοντα επίπεδα, με το σήμα πώλησης να διατηρείται. Η αντίσταση βρίσκεται στα 39,47 ευρώ και η στήριξη στα 37,24 ευρώ με την επόμενη στα 33,91 ευρώ, με τις εισροές στην μετοχή να πραγματοποιούν αύξηση. Μ.Ο όγκου τριών μηνών 162,0 χιλ. τεμάχια.
Η μετοχή δείχνει να σταθεροποιείται στα τρέχοντα επίπεδα, μετά την πρόσφατη υποχώρηση της, με την προσοχή να εστιάζεται τόσο στην ακύρωση του σήματος πώλησης, όσο και στην αύξηση του όγκου σε ανοδικά κλεισίματα, προκειμένου να αυξήσει τις πιθανότητες για υψηλότερα επίπεδα.
Απόδοση μηνός –5,17%
Απόδοση 3μηνου –4,81%
Απόδοση 6μηνου –4,45%
Απόδοση από 1/1 –6,47%
Απόδοση 52 εβδομάδων +29,88%
Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 45,80 ευρώ
Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 28,50 ευρώ
Ιδία Κεφάλαια: 2,04 δισ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ τριμήνου 2025)
BV 27,39
P/BV 1,37
P/Ettm 9,96
EV/EBITDAttm* 5,09
EV/Sales* 4,83
Καθαρός Δανεισμός/EBITDAttm* 0,46
Ξένα/Ιδία 0,69
ROE +2,14%
ROA +1,22%
Δείκτης Φερεγγυότητας* 64,88%
Συντελεστής Μόχλευσης* 12,05%
Working Capital ratio* 2,62
Κεφαλαιοποίηση: 2,94 δισ. ευρώ
*ROA: Η απόδοση περιουσιακών στοιχείων (ROA) μετρά πόσο αποτελεσματική είναι η διοίκηση μιας εταιρείας στη δημιουργία κέρδους από τα συνολικά περιουσιακά της στοιχεία στον ισολογισμό της. Το ROA εμφανίζεται ως ποσοστό και όσο μεγαλύτερος είναι ο αριθμός, τόσο πιο αποτελεσματική είναι η διοίκηση μιας εταιρείας στη διαχείριση του ισολογισμού της για τη δημιουργία κερδών.
*Δείκτης Φερεγγυότητας είναι η ικανότητα μιας εταιρείας να μπορεί να ανταπεξέλθει στις οικονομικές της υποχρεώσεις, κυρίως σε μακροχρόνιο ορίζοντα. Όσο μεγαλύτερος ο εν λόγω δείκτης, τόσο περισσότερο μπορεί να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις της η εταιρεία.
*EV/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης χρησιμοποιείται για τον προσδιορισμό της αξίας μιας εταιρείας με βάση τα EBITDA (κέρδη προ φόρων, τόκων, και αποσβέσεων). Όσο υψηλότερος είναι ο αριθμοδείκτης EV/EBITDA τόσο υπερτιμημένη μπορεί να θεωρηθεί μια εταιρεία, ενώ όσο χαμηλότερος τόσο υποτιμημένη (κάτω του 8x).
*EV/Sales: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης αποτυπώνει την αξία μιας επιχείρησης με βάση τις πωλήσεις της. Όσο χαμηλότερος είναι ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης τόσο πιο υποτιμημένη θεωρείται η εταιρεία. Ένας υψηλός δείκτης EV/Sales, μπορεί να σημαίνει ότι οι επενδυτές πιστεύουν ότι οι μελλοντικές πωλήσεις θα αυξηθούν σημαντικά, ενώ ένας χαμηλός δείκτης EV/Sales ότι οι μελλοντικές προοπτικές των πωλήσεων δεν είναι ιδιαίτερα ελκυστικές. Συνήθως ο αριθμοδείκτης EV/Sales κινείται μεταξύ του 1x και του 3x.
*Καθαρός Δανεισμός/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης δείχνει πόσα χρόνια θα χρειαζόταν μια εταιρεία να αποπληρώσει το χρέος της εάν το καθαρό χρέος και το EBITDA διατηρούνταν σταθερά. Επίσης, λαμβάνει υπόψιν την ικανότητα μιας εταιρείας να μειώσει το χρέος της, Ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, συνήθως όταν είναι υψηλότερος του 4 αποτελεί προειδοποίηση, κι αυτό διότι μια εταιρεία είναι λιγότερο πιθανό να είναι σε θέση να διαχειριστεί το χρέος της, και συνεπώς λιγότερο πιθανό να αναλάβει επιπλέον χρέος που απαιτείται για την ανάπτυξη της.
*Συντελεστής Μόχλευσης: Καθαρός Δανεισμός (συμπεριλαμβανομένου των μισθώσεων)/Συνολικά Απασχολούμενα Κεφάλαια (Καθαρός Δανεισμός + Ιδία Κεφάλαια).
*FCF Yield: Όσο χαμηλότερος είναι ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, τόσο λιγότερο ελκυστική είναι η μετοχή μιας εταιρείας, διότι οι επενδυτές βάζουν χρήματα στην εταιρεία αλλά δεν λαμβάνουν πολύ καλή απόδοση ως αντάλλαγμα. Αντίθετα, όσο υψηλότερος είναι ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, τόσο πιο ελκυστική είναι η μετοχή μιας εταιρείας, καθώς αυτή δημιουργεί αρκετά μετρητά ώστε να ικανοποιήσει εύκολα το χρέος της, όπως κι άλλες υποχρεώσεις της, συμπεριλαμβανομένου και την πληρωμή μερισμάτων.
Πτωτικά κινήθηκε η συντριπτική πλειοψηφία των αποδόσεων των ελληνικών κρατικών ομολόγων, με αυτή του πενταετούς να διαμορφώνεται στο 2,557% με πτώση 1,88%, και του δεκαετούς στο 3,296% με πτώση 1,08%.
Θεόδωρος Σεμερτζίδης, CEFA
Τα παραπάνω εκφράζουν προσωπικές απόψεις, και σε καμία περίπτωση δεν αποτελούν προτροπή για αγορά, πώληση ή διακράτηση οποιασδήποτε κινητής αξίας.
στο Google News και μάθετε πρώτοι όλες τις ειδήσεις
