Η Elliott Investment Management έχει δημιουργήσει ένα σημαντικό μερίδιο στην BP Plc, σύμφωνα με άτομα που γνωρίζουν το θέμα, καθώς η μεγάλη βρετανική πετρελαϊκή εταιρεία αγωνίζεται να κερδίσει την εμπιστοσύνη των επενδυτών και να αντιστρέψει τα χρόνια υποαπόδοσης.
Το ακτιβιστικό ταμείο επιδιώκει να ενισχύσει την αξία των μετόχων πιέζοντας την εταιρεία να εξετάσει μετασχηματιστικά μέτρα, δήλωσαν οι άνθρωποι, ζητώντας να μην κατονομαστούν επειδή οι συζητήσεις είναι ιδιωτικές. Η Elliott πιστεύει ότι η BP είναι σημαντικά υποτιμημένη και οι επιδόσεις της είναι απογοητευτικές, είπαν. Το ακριβές μέγεθος της συμμετοχής δεν μπορούσε να γίνει άμεσα γνωστό.
Εκπρόσωποι της Elliott και της BP αρνήθηκαν να σχολιάσουν.
Η BP έχει υποχωρήσει περίπου 8% τα τελευταία πέντε χρόνια, ενώ οι αντίπαλοί της Big Oil, από τη Shell Plc έως την Exxon Mobil Corp, έχουν αυξηθεί κατά τουλάχιστον 30%. Η εταιρεία υπό τον πρώην διευθύνοντα σύμβουλο Μπέρναρντ Λούνεϊ αγκάλιασε την καθαρή μηδενική παραγωγή σε ένα αποτυχημένο στοίχημα ότι η κατανάλωση πετρελαίου είχε φτάσει στο αποκορύφωμά της και έκτοτε δυσκολεύεται να παρουσιάσει μια σαφή στρατηγική για την ανάκαμψη.
Με χρηματιστηριακή αξία περίπου 69 δισ. στερλίνες (86 δισ. δολάρια), η BP αξίζει σήμερα λιγότερο από το μισό της Shell.
Ο διευθύνων σύμβουλος Murray Auchincloss, ένας εσωτερικός συνεργάτης που ανέλαβε τον ρόλο του μετά την απόλυση του Looney λόγω της προσωπικής του συμπεριφοράς, αναμένεται ευρέως να περιγράψει μια σαφέστερη στροφή προς το πετρέλαιο και το φυσικό αέριο όταν παρουσιάσει μια πολυαναμενόμενη ενημέρωση στρατηγικής στις 26 Φεβρουαρίου. Ωστόσο, οι επενδυτές γίνονται όλο και πιο ανυπόμονοι, μεταξύ άλλων μετά την προειδοποίηση της BP τον Οκτώβριο ότι οι επαναγορές μετοχών της θα μπορούσαν να επιβραδυνθούν φέτος.
Η BP έχει προγραμματίσει να ανακοινώσει τα οικονομικά αποτελέσματα του τέταρτου τριμήνου την Τρίτη και έχει ήδη επισημάνει ευρεία αδυναμία σε όλες τις δραστηριότητές της για την περίοδο αυτή. Ενώ οι μεγαλύτεροι ανταγωνιστές της ανέφεραν επίσης χαμηλότερα κέρδη τους τελευταίους τρεις μήνες του έτους, οι αναλυτές θεωρούν ότι οι εταιρείες αυτές έχουν σαφέστερη κατεύθυνση και ισχυρότερους ισολογισμούς.
Η κίνηση της Elliott είναι η τελευταία σε μια σειρά ακτιβιστών υψηλού προφίλ που τα βάζουν με τη Big Oil. Η Exxon έχασε μια μάχη με την ESG-leaning Engine No. 1 το 2021, ενώ η Third Point LLC του Dan Loeb πήρε μερίδιο στη Shell το ίδιο έτος, ζητώντας από την εταιρεία να αποσπάσει τα τμήματα υγροποιημένου φυσικού αερίου, ανανεώσιμων πηγών ενέργειας και μάρκετινγκ σε μια αυτόνομη επιχείρηση.
Ο Elliott έχει τους τελευταίους μήνες πιέσει με επιτυχία για διάσπαση στη Honeywell International Inc. η οποία ανακοίνωσε αυτή την εβδομάδα ότι θα διασπαστεί σε ξεχωριστές εισηγμένες εταιρείες. Το ταμείο αποκάλυψε επίσης μια συμμετοχή στην Anglo American Plc πέρυσι κατά τη διάρκεια της προσπάθειας του ομίλου BHP να αποκτήσει την μεταλλευτική εταιρεία με έδρα το Λονδίνο.
Έχει επίσης μακρά ιστορία στην ανάληψη συμμετοχών και στην πίεση για αλλαγές σε εταιρείες ενέργειας, συμπεριλαμβανομένων εκστρατειών στην NRG Energy Inc. και στον καναδικό παραγωγό πετρελαίου Suncor Energy Inc. τα τελευταία χρόνια.
Η μετοχή της BP κατέχεται από ένα ευρύ φάσμα θεσμικών επενδυτών. Η παρατεταμένη υποαπόδοση της εταιρείας έχει ωθήσει ορισμένους σχολιαστές να προτείνουν ότι η καλύτερη επιλογή της θα μπορούσε να είναι η εξεύρεση αγοραστή, επισημαίνοντας ιδίως τη Shell, η οποία θα μπορούσε να αποκομίσει σημαντική εξοικονόμηση κόστους και ανάπτυξη στις ΗΠΑ και να δημιουργήσει έναν βρετανο-ολλανδικό πρωταθλητή, ή άλλους ανταγωνιστές όπως η ConocoPhillips ή η TotalEnergies SE.
Ο Auchincloss ανακοίνωσε τον περασμένο μήνα ότι η εταιρεία θα περικόψει περίπου το 5% του εργατικού δυναμικού της για να μειώσει τα έξοδα, και σχεδίαζε περαιτέρω προσπάθειες μείωσης του κόστους κατά τη διάρκεια του τρέχοντος έτους. Η εταιρεία έχει σταματήσει ή διακόψει 30 έργα από τον περασμένο Ιούνιο για να επικεντρωθεί σε αυτά που αποφέρουν τα περισσότερα χρήματα.
Dinesh Nair, Aaron Kirchfeld, Swetha Gopinath, και Mitchell Ferman, Bloomberg
Τ.Σ.
στο Google News και μάθετε πρώτοι όλες τις ειδήσεις
