Η Goldman Sachs αγοράζει τον πάροχο ETF Innovator Capital Management για 2 δισεκατομμύρια δολάρια, την τελευταία εξαγορά της αμερικανικής επενδυτικής τράπεζας για την ενίσχυση της δραστηριότητάς της στη διαχείριση περιουσιακών στοιχείων.
Η Innovator ασχολείται με τα λεγόμενα ETF καθορισμένου αποτελέσματος, τα οποία χρησιμοποιούν παράγωγα για την αντιστάθμιση του κινδύνου πτώσης των αγορών. Μέσω της συμφωνίας, η Goldman θα προσθέσει 28 δισ. δολάρια σε περιουσιακά στοιχεία υπό εποπτεία στα 3,45 τρισ. δολάρια που είχε η τράπεζα στο τέλος του τρίτου τριμήνου.
«Με την εξαγορά της Innovator, η Goldman Sachs θα επεκτείνει την πρόσβαση σε σύγχρονα, παγκόσμιας κλάσης επενδυτικά προϊόντα για τα χαρτοφυλάκια των επενδυτών», δήλωσε ο διευθύνων σύμβουλος της Goldman, David Solomon, τη Δευτέρα.
Η Goldman δήλωσε ότι το τμήμα διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων της, σε συνδυασμό με την Innovator, διαχειρίζεται περισσότερες από 215 στρατηγικές ETF παγκοσμίως, που αντιπροσωπεύουν 75 δισ. δολάρια σε συνολικά περιουσιακά στοιχεία υπό εποπτεία.
Μετά από μια ατυχή επέκταση στον τομέα της λιανικής τραπεζικής, ο Solomon έχει επικεντρωθεί στην ανάπτυξη της διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων και πλούτου ως ακρογωνιαίων λίθων των προσπαθειών του να κάνει τα έσοδα και τα κέρδη της Goldman λιγότερο εξαρτημένα από την ασταθή επενδυτική τραπεζική και τις συναλλαγές. Ωστόσο, δεν έχουν αποδειχθεί επιτυχείς όλες οι πρόσφατες προσπάθειες της Goldman στον τομέα των ETF.
Τον Μάιο, έκλεισε το ETF Accelerator, το οποίο είχε σχεδιαστεί για να διευκολύνει την κυκλοφορία κεφαλαίων τρίτων, αφού δεν κατάφερε να βρει αγοραστή. Η επιχείρηση «λευκής ετικέτας», που ανακοινώθηκε με μεγάλη φανφάρα το 2022, δεν κατάφερε να φτάσει σε κρίσιμη μάζα, προσελκύοντας μόνο μερικούς εκδότες. Η συμφωνία της Δευτέρας για την Innovator είναι σύμφωνη με τις πρόσφατες συναλλαγές της Goldman στον τομέα της διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων.
Τείνουν να είναι συμπληρωματικές συμφωνίες που επεκτείνουν την εμπειρογνωμοσύνη της, αλλά όχι το είδος των μεγάλης κλίμακας εξαγορών, όπως αυτές που επιδιώκει η ανταγωνιστική Morgan Stanley μέσω της ETrade και της Eaton Vance. Τον Οκτώβριο, η Goldman συμφώνησε να αγοράσει την εταιρεία επενδύσεων επιχειρηματικού κεφαλαίου Industry Ventures για λίγο λιγότερο από 1 δισ. δολάρια.
Επίσης, αγόρασε τη μονάδα διαχείρισης επενδύσεων της ολλανδικής ασφαλιστικής εταιρείας NN Group για περίπου 1,6 δισ. ευρώ το 2022. Τα 2 δισ. δολάρια που η Goldman συμφώνησε να πληρώσει για την Innovator θα είναι ένα μείγμα μετρητών και μετοχών, υπό την προϋπόθεση ότι θα επιτευχθούν ορισμένοι στόχοι απόδοσης.
Η Goldman αναμένει ότι η συναλλαγή θα ολοκληρωθεί το δεύτερο τρίμηνο του 2026. «Αυτή η συναλλαγή είναι ένα σημαντικό ορόσημο για την επιχείρησή μας», δήλωσε ο διευθυντής της Innovator, Bruce Bond. «Η Goldman Sachs έχει μακρά ιστορία στην αναγνώριση αναδυόμενων τάσεων και σημαντικών αλλαγών κατεύθυνσης στον κλάδο της διαχείρισης περιουσιακών στοιχείων».
Η δημοτικότητα των ETF καθορισμένου αποτελέσματος, στα οποία ειδικεύεται η Innovator, έχει αυξηθεί ραγδαία τα τελευταία χρόνια. Η αγορά για αυτά τα προϊόντα ανήλθε σε σχεδόν 50 δισ. δολάρια σε περιουσιακά στοιχεία στο τέλος του 2024, σύμφωνα με την Morningstar, μια αύξηση 10 φορές μεγαλύτερη από το 2020.
Απόδοση – Επιμέλεια: Τατιανή Σάγιεχ
στο Google News και μάθετε πρώτοι όλες τις ειδήσεις
