Η Τράπεζα της Αγγλίας διερευνά τρόπους χαλάρωσης των κανόνων περί διαχωρισμού που υποχρεώνουν τους δανειστές του Ηνωμένου Βασιλείου να διαχωρίζουν τις δραστηριότητές τους στον τομέα της λιανικής από άλλες δραστηριότητες, με στόχο να αποτρέψει τις εκκλήσεις για πλήρη κατάργηση του καθεστώτος.
Ο Sam Woods, επικεφαλής της Αρχής Προληπτικής Ρύθμισης της Τράπεζας της Αγγλίας, ζήτησε από το προσωπικό που εποπτεύει τον τραπεζικό τομέα να καταρτίσει επιλογές για την χαλάρωση των κανόνων περί διαχωρισμού χωρίς να χαθεί η βασική προστασία που παρέχουν στις καταθέσεις λιανικής, σύμφωνα με άτομα που έχουν ενημερωθεί για το έργο. Οι ρυθμιστικές αρχές εξετάζουν δύο βασικούς τομείς για πιθανές αλλαγές: τους κανόνες που εμποδίζουν τις τράπεζες να αναλαμβάνουν πιο επικίνδυνες δραστηριότητες εντός του διαχωρισμού και τους περιορισμούς στον τρόπο με τον οποίο διαρθρώνουν τις υπηρεσίες back-office, όπως η υποστήριξη πληροφορικής, οι ανθρώπινοι πόροι και η συμμόρφωση με τους κανονισμούς.
Οι κανονισμοί, που τέθηκαν σε ισχύ το 2019, θεσπίστηκαν για να αποφευχθεί η επανάληψη της διάσωσης των χρεοκοπημένων δανειστών από τους φορολογούμενους, που ακολούθησε την χρηματοπιστωτική κρίση του 2008. Οι διευθυντές των τραπεζών έχουν εντείνει τις πιέσεις προς την κυβέρνηση για να ανατρέψει τα πιο επαχθή μέρη του σχεδίου. Το καθεστώς διαχωρισμού αποσκοπεί στη διαρθρωτική προστασία των καταθέσεων των λιανικών καταναλωτών και των μικρών επιχειρήσεων, απαιτώντας από τις μεγάλες βρετανικές τράπεζες να τις διαχωρίζουν σε νομικές οντότητες με υψηλότερα επίπεδα κεφαλαίου και περιορισμένες δραστηριότητες.
Οι κανόνες εμποδίζουν τις τράπεζες να χρησιμοποιούν χρήματα από βρετανούς καταθέτες λιανικής για τη χρηματοδότηση σύνθετων και επικίνδυνων δραστηριοτήτων, όπως η χρηματοδότηση hedge funds, η διαπραγμάτευση σύνθετων παραγώγων ή η χορήγηση δανείων σε εταιρείες σε χώρες με υψηλότερο κίνδυνο, όπως η Κίνα.
Επί του παρόντος, οι καταθετικές οντότητες του Ηνωμένου Βασιλείου δεν μπορούν να βασίζονται στον υπόλοιπο όμιλο για βασικές υπηρεσίες — εκτός εάν αυτές προέρχονται από ανεξάρτητη οντότητα — προκειμένου να επιτρέπεται σε μια τράπεζα που υπόκειται σε διαχωρισμό να συνεχίσει να λειτουργεί ομαλά εάν ένα άλλο μέρος του ομίλου βυθιστεί σε κρίση.
Οι αξιωματούχοι της PRA εξετάζουν το ενδεχόμενο αλλαγής των κανόνων, ώστε να επιτραπεί η παροχή περισσότερων υπηρεσιών από εκτός του διαχωριστικού φράγματος, το οποίο ισχύει για όλες τις τράπεζες του Ηνωμένου Βασιλείου με καταθέσεις λιανικής τουλάχιστον 35 δισ. λίρες.
Αυτό θα μπορούσε να μετριάσει τις ανησυχίες ορισμένων ψηφιακών τραπεζών του Ηνωμένου Βασιλείου, όπως εκείνες που έχουν συσταθεί από τις αμερικανικές τράπεζες JPMorgan Chase και Goldman Sachs, οι οποίες ανησυχούν ότι αναπτύσσονται τόσο γρήγορα που σύντομα θα πρέπει να υποβληθούν σε ένα δαπανηρό διαχωριστικό φράγμα για τις βρετανικές καταθέσεις λιανικής τους.
Ωστόσο, αυτό δεν θα βοηθούσε ιδιαίτερα τράπεζες όπως η Barclays και η HSBC, οι οποίες έχουν ήδη ιδρύσει ανεξάρτητες εταιρείες γνωστές ως «servcos» για την παροχή υπηρεσιών back-office στις επιχειρήσεις τους και εντός και εκτός του περιβόλου.
Οι τράπεζες που υπόκεινται σε περιορισμούς δεν μπορούν επίσης να προσφέρουν στους πελάτες τους ορισμένα πιο επικίνδυνα παράγωγα, να διαπραγματεύονται εμπορεύματα, να επενδύουν σε χρηματοπιστωτικές αγορές χρησιμοποιώντας τα ίδια κεφάλαιά τους ή να αναλαμβάνουν έκθεση σε πολλά άλλα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα.
Αυτές οι απαγορευμένες δραστηριότητες είναι κατοχυρωμένες στο νόμο, οπότε η αλλαγή τους θα απαιτούσε την ψήφιση δευτερογενούς νομοθεσίας από την κυβέρνηση. Η PRA συνεργάζεται με αξιωματούχους του Υπουργείου Οικονομικών για πιθανές προσαρμογές και θα μπορούσε να προτείνει τέτοιες επιλογές στην κυβέρνηση με επιστολή.
Η συζήτηση για το ringfencing εντείνεται ενόψει της ομιλίας της υπουργού Οικονομικών Rachel Reeves στο Mansion House τον Ιούλιο, όπου σχεδιάζει να παρουσιάσει μια νέα στρατηγική για την τόνωση της ανάπτυξης και της ανταγωνιστικότητας των βρετανικών χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών.
Οι επικεφαλής τεσσάρων από τις μεγαλύτερες τράπεζες της Βρετανίας — HSBC, Lloyds Banking Group, NatWest και Santander UK — έστειλαν τον περασμένο μήνα επιστολή στην Reeves ζητώντας της να καταργήσει το ringfence στο πλαίσιο των νέων σχεδίων.
«Η κατάργηση του καθεστώτος διαχωρισμού είναι, κατά τη γνώμη μας, ένα από τα πιο σημαντικά μέτρα που μπορεί να λάβει η κυβέρνηση για να διασφαλίσει ότι το πλαίσιο προληπτικής εποπτείας μεγιστοποιεί την ικανότητα του τραπεζικού τομέα να υποστηρίζει τις επιχειρήσεις του Ηνωμένου Βασιλείου και να προωθεί την οικονομική ανάπτυξη», αναφέρεται στην επιστολή.
Ωστόσο, η προσπάθεια για την κατάργηση του διαχωρισμού δεν έχει την καθολική υποστήριξη. Ο διευθύνων σύμβουλος της Barclays, CS Venkatakrishnan, αρνήθηκε να υπογράψει την επιστολή και δήλωσε τον περασμένο μήνα: «Ο διαχωρισμός συμβάλλει στην προστασία των καταθετών, διαχωρίζοντας τις υποχρεώσεις από τα περιουσιακά στοιχεία και διευκολύνοντας την αποζημίωση των καταθετών. Εγώ τάσσομαι υπέρ της προστασίας των καταθετών».
Οι βουλευτές αναμένεται να υποβάλουν σκληρές ερωτήσεις στους στελέχους των μεγάλων τραπεζών σχετικά με το θέμα, όταν αυτοί θα εμφανιστούν ενώπιον της επιτροπής του κοινοβουλίου για τα οικονομικά θέματα την Τρίτη.
Ο Woods θεωρείται από τα στελέχη των τραπεζών ως εμπόδιο στην κατάργηση του καθεστώτος διαχωρισμού, καθώς ήταν γραμματέας της Ανεξάρτητης Επιτροπής Τραπεζικών Υποθέσεων που συνέστησε την εισαγωγή τέτοιων κανόνων στην ιστορική έκθεσή της το 2011. Ωστόσο, πρόκειται να αποχωρήσει σε λίγο περισσότερο από ένα χρόνο, όταν λήξει η δεύτερη πενταετής θητεία του ως επικεφαλής της PRA τον Ιούνιο του 2026.
Η κίνηση του επικεφαλής της PRA να καταρτίσει επιλογές για τη χαλάρωση των κανόνων έχει ως στόχο να αποτρέψει τις εκκλήσεις για κατάργηση ολόκληρου του καθεστώτος, το οποίο κοστίζει στις βρετανικές τράπεζες συνολικά 1,5 δισ. λίρες ετησίως, σύμφωνα με μια μελέτη που πραγματοποιήθηκε από τον Sir Keith Skeoch το 2022. Η PRA αρνήθηκε να σχολιάσει.
Το Υπουργείο Οικονομικών δήλωσε: «Ο τραπεζικός τομέας είναι ζωτικής σημασίας για την επίτευξη της πρώτης προτεραιότητάς μας, που είναι η οικονομική ανάπτυξη. Αυτός είναι ο λόγος για τον οποίο ο υπουργός Οικονομικών έχει χαράξει μια νέα προσέγγιση στη ρύθμιση που υποστηρίζει την ανάπτυξη, αντί να εστιάζει υπερβολικά στον κίνδυνο, και για τον οποίο σχεδιάζουμε από κοινού με τον κλάδο την πρώτη στρατηγική για την ανάπτυξη και την ανταγωνιστικότητα των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών».
στο Google News και μάθετε πρώτοι όλες τις ειδήσεις
